在过去的羊年,股民既享受过沪指5000点的喜悦,也尝到过逾2000点断崖式下跌带来的伤痛,还见证了单日逾300点巨震“深V”反转、上交所系统“爆表”等一系列历史性表现,长长的上下影线和数倍于往年的成交量,都在诉说着A股市场无数惊心动魄的时刻。羊年走到尾声,A股走势更显惊心动魄:2016年前4个交易日,因大跌7%两度触发熔断而提前收盘;之后即便暂停熔断,市场仍处于大跌的恶性循环中,截至目前,沪指今年跌幅已达18.03%。
对于猴年市场,分析人士普遍认为,股市机会与过去一年不可相提并论。如果说2014年、2015年A股是做趋势投资,2016年则是做交易、做主题投资的时代,投资机会将主要集中在环保与新能源、价格改革、大健康、智能制造、国企改革与军工、文化传媒等六大主题。信息时报特以专题报道的形式,对上述被机构看好的猴年投资主题进行深度挖掘,并分析相关龙头股的投资价值,供广大投资者布局参考。
环保与新能源
政策利好:国信证券认为,环保板块呈现出较明显的由政策预期驱动->订单预期驱动->业绩预期驱动的5年周期行情。根据多方预测,“十三五”环保投资总额将超10万亿,为“十二五”期间环保投资的3倍以上。招商证券认为,“十三五”期间将有四大变化,即经济增长压力、“生态文明建设”认可度提升、模式创新、执法考核体系变化,共同助推环保升级、承接投资大任。
新能源方面,长江证券认为,近期新能源相关政策陆续发布:1)太阳能“十三五”规划(征求意见稿)发布,规划2020年光伏累计装机达到150GW.2014年国内光伏累计装机28GW,预计2015年底装机达到46~48GW,“十三五”期间年均新增规划将超过20GW;2)可再生能源发电全额保障性收购管理办法(征求意见稿)发布,文件指出将对新能源设立保障性收购电量部分和市场交易电量部分,这将有望大幅缓解西部地区光伏限电问题;3)可再生能源附加上调至1.9厘。相关政策的陆续出台,以及后续政策仍值得期待,将解决行业面临的问题,带动行业稳定发展。
投资思路:招商证券表示,在“十三五”期间环保投资大规模释放、PPP等项目落地的大背景下,投资策略重点是寻找由投资需求转化为订单释放,并最终兑现业绩高增长这一链条最为顺畅的企业。要实现较好的“从投资到业绩兑现”,一方面,企业必须具备很强的市场能力获取订单;另一方面,企业还须具备较高的盈利能力。
国信证券则给出了两大投资思路,一是布局“平台型”公司;二是布局新兴细分领域,包括:环境监测行业确定性高增长;VOCs监测及治理业务将释放;“土十条”出台将逐步打开土壤修复万亿市场;海绵城市建设将快速推进,特别是限值排放区域及再生水回用领域的深度水处理市场将开启,黑臭水体治理业务迎来发展;污泥处置或将有突破;固废方面,危废处理行业处于高成长期,电废拆解行业进入利润快速释放期;治霾方面,整治燃煤小锅炉,千亿投资机会存在于集中供热、热电联产及分布式能源替代供能等领域之中;碳减排方面重点关注工业节能领域。
新能源汽车方面,渤海证券认为战略上应长期看好该板块,战术上猴年应坚持“调整后再出发”的逻辑,建议积极关注那些转型布局新能源汽车产业的新标的、创新商业模式积极推广的标的以及动力锂电池回收标的。<
http:www.cps800.com/news/57553.htm